انواع اوراق بهادار
اوراق بهادار اسناد مالی مهمی هستند که در بازارهای مالی معامله می‌شوند. این اسناد ارزش مالی دارند و به عنوان ابزارهایی برای سرمایه‌گذاری و معاملات مالی مورد استفاده قرار می‌گیرند. اوراق بهادار شامل مدارک مختلفی مانند سهام، اوراق قرضه، اوراق تسهیلات بانکی، اوراق تسهیلات اسلامی، اوراق تجاری و سایر ابزارهای مالی هستند.
مهمترین نوع اوراق بهادار عبارتند از:
-
سهام: نشانگر مالکیت در یک شرکت.
-
اوراق قرضه: اسنادی که نشان دهنده بدهی‌های مالی می‌باشند.
-
اوراق تجاری: اوراقی که برای تأمین مالی در معاملات تجاری صادر می‌شوند.
-
اوراق مشتقه: اوراقی که ارزش آنها از ارزش دارایی مبنا مشتق می‌شود، مانند آتی‌ها و گزینه‌ها.
این اوراق اهمیت زیادی در بازارهای مالی دارند و نقش بسیار مهمی در عملکرد اقتصادی جوامع دارند.
اوراق بهادار چیست؟
اوراق بهادار به معنای اسنادی هستند که ارزش مالی دارند و معمولاً به عنوان ابزارهای مالی تجارت می‌شوند. این اسناد شامل مدارک مختلفی مانند سهام، اوراق قرضه، اوراق تسهیلات بانکی، اوراق تسهیلات اسلامی، اوراق تجاری، و سایر ابزارهای مالی هستند.
اوراق بهادار می‌توانند به صورت فیزیکی یا الکترونیکی وجود داشته باشند. این اوراق دارای ارزش مالی مشخصی هستند که معمولاً به صورت خرید و فروش از طریق بازارهای مالی مختلف قابل معامله هستند. استفاده از این اوراق بهادار به عنوان ابزار سرمایه گذاری، محافظت از سرمایه، یا حتی برای مدیریت ریسک مالی استفاده می‌شود.
اوراق بهادار نوعی ابزار مالی است؟
اوراق بهادار نوعی ابزار مالی هستند. این ابزارهای مالی دارای ارزش مالی مشخصی هستند و به عنوان ابزارهای سرمایه‌گذاری و معاملات مالی استفاده می‌شوند. اوراق بهادار شامل مدارکی همچون سهام، اوراق قرضه، اوراق تسهیلات بانکی، اوراق تسهیلات اسلامی، اوراق تجاری و سایر ابزارهای مالی هستند.
اوراق بهادار اغلب در بازارهای مالی مختلف معامله می‌شوند و به عنوان یکی از روش‌های مهم سرمایه‌گذاری و مدیریت ریسک مالی استفاده می‌شوند.
این ابزارها از نظر ارزش، نوعیت، شرایط پرداخت و سایر ویژگی‌های مختلف متفاوت هستند که به تناسب نیازها و استراتژی‌های مختلف سرمایه‌گذاران مورد استفاده قرار می‌گیرند.
برای کسب اطلاعات بیشتر به مقاله (روش‌های عرضه عمومی سهام) مراجعه کنید.
انواع اوراق بهادار
در ایران نیز انواع مختلفی از اوراق بهادار وجود دارد که در بازارهای مالی مختلف معامله می‌شوند. برخی از انواع اوراق بهادار معمول در ایران عبارتند از:
-
سهام: سهام به معنای اشتراک‌های سرمایه در شرکت‌های سهامی است که توسط شرکت‌های سرمایه‌گذاری و عموم مردم خریداری و فروخته می‌شوند.
-
اوراق قرضه(بدهی): اوراق قرضه شامل اوراق مشارکت، اوراق اسلامی صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله (صصقم)، اوراق تسهیلات بانکی و سایر اوراق قرضه می‌باشد که در این دسته قرار دارند.
-
اوراق تسهیلات اسلامی: این اوراق معمولاً بر اساس اصول شریعت اسلامی و بدون استفاده از سود بازپرداخت می‌شوند و به عنوان یکی از روش‌های تامین مالی برای شرکت‌ها و پروژه‌های مختلف مورد استفاده قرار می‌گیرند.
-
اوراق تجاری: این اوراق به منظور تأمین مالی برای معاملات تجاری و تسهیلات تجاری شرکت‌ها صادر می‌شوند و در بازار مالی معامله می‌شوند.
-
اوراق مشتقه: اوراق مشتقه در واقع نوعی اوراق بهادار با قیمتی هستند که ارزش آن به یک یا چند دارایی که از آن مشتق می‌شوند، بستگی دارد. خود مشتقه قراردادی است بین دو یا چند طرف بر اساس یک یا چند دارایی. ارزش مشتقه به‌وسیله نوسانات دارایی مبنا تعیین می‌شود.
این تعداد تنها بخشی از انواع اوراق بهادار موجود در ایران است و بسته به نوع شرکت‌ها، پروژه‌ها و نیازهای مختلف اقتصادی، انواع دیگری نیز وجود دارد.
اوراق صاحبان سهام
صاحبان سهام یا به عبارت دقیق‌تر "اوراق بهادار صاحبان سهام" به اوراقی اطلاق می‌شود که نشان دهنده حقوق و مزایای مالی است که صاحبان آنها به دلیل مالکیت سهام در یک شرکت دارند. این اوراق معمولاً به صورت سهام‌ها یا سهمیه‌های سرمایه‌گذاری صادر می‌شوند.
اوراق بهادار صاحبان سهام به سهامداران حقوقی یا فیزیکی اجازه می‌دهند تا در سود و زیان شرکت شرکت کنند و در تصمیم‌گیری‌های مربوط به شرکت مشارکت داشته باشند. برخی از اوراق بهادار صاحبان سهام شامل حق بهره‌مندی از سودهای تقسیم شده، حق حضور و رای در مجامع عمومی سهامداران، و حق انتقال و نقل و انتقال سهام می‌باشند.
این اوراق بهادار معمولاً به عنوان ابزارهای سرمایه‌گذاری مورد استفاده قرار می‌گیرند و به عنوان یکی از اهداف اصلی ارتباط بین سرمایه‌گذاران و شرکت‌ها عمل می‌کنند.
اوراق قرضه (بدهی)
اوراق بدهی یا اوراق قرضه، ابزارهای مالی هستند که نشان دهنده بدهی‌های مالی است که یک فرد یا یک سازمان به یک دیگری دارد. این اوراق معمولاً به صورت توافق‌نامه‌های مالی بین دو طرف صادر می‌شوند و شامل شرایطی برای بازپرداخت بدهی، به همراه نرخ بهره‌ای که بر اساس آن بدهی سودآوری تولید می‌کند، می‌شود.
انواع مختلفی از اوراق بدهی وجود دارد، از جمله اوراق قرضه حکومتی (مثل اوراق تسهیلات خزانه‌داری و اوراق تسهیلات بانک مرکزی)، اوراق قرضه شرکتی (مثل اوراق قرضه شرکتی، اوراق تسهیلات بانکی، و اوراق قرضه اسلامی) و اوراق قرضه مسکن (مانند اوراق تسهیلات مسکن).
استفاده از اوراق بدهی به عنوان روشی برای جذب سرمایه و تامین مالی برای پروژه‌ها، سرمایه‌گذاری‌ها و فعالیت‌های تجاری متداول است. افراد و شرکت‌ها اغلب اوراق بدهی را به عنوان ابزاری برای مدیریت و تنظیم جریان نقدینگی‌های خود و همچنین برای ایجاد فرصت‌های سرمایه‌گذاری و مخارج استفاده می‌کنند.
اوراق مشقته
اوراق مشتقه ابزارهای مالی هستند که ارزش آنها از ارزش یک دارایی مبنا مشتق می‌شود. این ابزارها از موازنه قراردادهای مالی مشتقه، معمولاً قراردادهایی که بر پایه دارایی‌های مبنایی مانند سهام، نرخ بهره، شاخص‌های مالی، ارزها و سایر دارایی‌ها ساخته می‌شوند، بدست می‌آیند.
برخلاف اوراق بهادار معمول که ارزش آنها مستقیماً از دارایی مبنایی آنها نشأت می‌گیرد، ارزش اوراق مشتقه از تغییرات قیمت دارایی مبنایی آنها نشأت می‌گیرد. بنابراین، این اوراق اغلب برای موازنه و مدیریت ریسک، محافظت از سرمایه، و شرکت در بازارهای مالی با نوسانات بالا استفاده می‌شوند.
انواع مختلفی از اوراق مشتقه وجود دارد، از جمله قراردادهای آتی (مثل آتی برنت و آتی سهام)، قراردادهای گزینه (مثل گزینه خرید و فروش)، سواپ‌ها (مبادله دوسویه نقدی)، و سایر ابزارهای مشتقه مانند معاملات آتی (فیوچرها) و سازوکارهای اختیاری (اوپشن‌ها).
به طور کلی، اوراق مشتقه ابزارهای مالی پیچیده‌تری هستند که برای موازنه و مدیریت ریسک‌های مختلف در بازارهای مالی استفاده می‌شوند و بر اساس توافقات و قراردادهای مشتقه ساخته می‌شوند.
برای کسب اطلاعات در زمینه بازار سهام مقاله (چه کسی بازار سهام را تنظیم می کند؟) مطالعه کنید.
منظور از نرخ سود تا سررسید چیست؟
"نرخ سود تا سررسید" به معنای نرخ سودی است که یک سرمایه‌گذار برای سرمایه‌گذاری در یک اوراق بهادار یا ابزار مالی مشخص دریافت می‌کند تا زمانی که این ابزار به سررسید برسد. به عبارت دیگر، این نرخ سود نشان دهنده درآمدی است که سرمایه‌گذار از سرمایه‌گذاری خود در این ابزار مالی به دست می‌آورد تا زمانی که ابزار مالی مورد نظر از بین برود یا سررسید شود.
این نرخ معمولاً به صورت درصدی بیان می‌شود و می‌تواند متغیر یا ثابت باشد، و بسته به نوع اوراق بهادار یا ابزار مالی، شرایط قرارداد و شرایط بازار مالی مختلف باشد. مثلاً، در صورت سرمایه‌گذاری در یک باند شرکتی، نرخ سود تا سررسید ممکن است به عنوان درصدی از ارزش باند مشخص شود که تا زمان سررسید به صورت سالانه پرداخت می‌شود.
اهمیت این نرخ برای سرمایه‌گذاران این است که امکان مقایسه ابزارهای مالی مختلف و انتخاب بهترین گزینه برای سرمایه‌گذاری را فراهم می‌کند. همچنین، نرخ سود تا سررسید نقش مهمی در ارزیابی سودآوری و ریسک سرمایه‌گذاری‌ها دارد.
انواع بازار اوراق بهادار
بازارهای اوراق بهادار بر اساس نوع دارایی‌هایی که در آنها معامله می‌شود، می‌توانند به چندین دسته تقسیم شوند. در زیر به برخی از این دسته‌بندی‌ها اشاره می‌کنم:
-
بازار سهام: در این بازار، اوراق بهادار به شکل سهام شرکت‌ها معامله می‌شوند. سرمایه‌گذاران می‌توانند سهام شرکت‌ها را خریداری و فروش کنند و از افزایش قیمت آنها سود کسب کنند.
-
بازار بدهی: در این بازار، اوراق بهادار مانند اوراق قرضه، اوراق تسهیلات بانکی، و اوراق تسهیلات اسلامی معامله می‌شوند. این ابزارها نشان‌دهنده بدهی‌های مالی و قرض‌های صادره توسط شرکت‌ها یا نهادهای مالی هستند.
-
بازار ارز: در این بازار، اوراق بهادار مرتبط با ارزها مانند اوراق تبدیلی، قراردادهای آتی ارزی و سایر ابزارهای مالی مرتبط با ارز معامله می‌شوند.
-
بازار سرمایه: در این بازار، اوراق بهادار متنوعی مانند باندهای سرمایه‌گذاری، صندوق‌های سرمایه‌گذاری، و سایر ابزارهای مالی معامله می‌شوند که به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهند در پروژه‌های مختلف سرمایه‌گذاری کنند.
-
بازار سرمایه اولیه: در این بازار، شرکت‌ها اوراق بهادار جدید را به فروش می‌رسانند تا سرمایه‌گذاری اولیه برای تاسیس یا توسعه کسب و کارهای خود جمع‌آوری کنند.
این تقسیم‌بندی‌ها تنها برخی از انواع بازارهای اوراق بهادار هستند و هر یک از این بازارها دارای ویژگی‌ها و مزایای خاص خود هستند که بسته به نیازها و اهداف سرمایه‌گذاران مختلف مورد استفاده قرار می‌گیرند.
گروه نرم‌افزار حسابداری قیاس به شما پیشنهاد می‌دهد برای آشنایی بیشتر با بازار اوراق بهادار مقاله (بازده نقدی و سرمایه ای سهام رشدی و ارزشی در بورس اوراق بهادار تهران) را مطالعه کنید.
خرید اوراق بهادار
خرید اوراق بهادار معمولاً به یکی از روش‌های زیر انجام می‌شود:
-
از طریق بازارهای مالی: بسیاری از اوراق بهادار در بازارهای مالی مختلف معامله می‌شوند. سرمایه‌گذاران می‌توانند این اوراق را از طریق کارگزاران معتبر یا بورس‌های اوراق بهادار خریداری کنند. برای این کار، ابتدا باید یک حساب سرمایه‌گذاری باز کنید، سپس از طریق کارگزار خود اقدام به خرید اوراق بهادار مورد نظر خود کنید.
-
از طریق معاملات خارج از بورس: برخی اوراق بهادار مانند برخی ابزارهای مالی مشتقه و اوراق بهادار معدنی به صورت معاملات خارج از بورس معامله می‌شوند. در این صورت، سرمایه‌گذاران ممکن است از طریق معامله مستقیم با فرد یا نهادی که این اوراق را دارایی‌شان می‌کند، این اوراق را خریداری کنند.
-
از طریق صندوق‌های سرمایه‌گذاری: بسیاری از سرمایه‌گذاران از طریق سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سرمایه‌گذاری، که پول سرمایه‌گذاران را در اوراق بهادار مختلف سرمایه‌گذاری می‌کنند، اقدام به خرید اوراق بهادار می‌کنند. این صندوق‌ها معمولاً توسط مدیران مالی حرفه‌ای مدیریت می‌شوند و بر اساس استراتژی‌های سرمایه‌گذاری خود، از جمله تنوع‌بخشی و مدیریت ریسک، اوراق بهادار را انتخاب می‌کنند.
در هر صورت، قبل از خرید اوراق بهادار، مهم است که به دقت تحقیق کنید و از شناخت کامل وضعیت بازار و ویژگی‌های اوراق بهادار مورد نظرتان اطمینان حاصل کنید. همچنین، توصیه می‌شود با مشاوره از متخصصان مالی یا کارگزاران معتبر همراهی کنید تا تصمیمات بهتری در خرید اوراق بهادار تان بگیرید.
جمع‌بندی
اوراق بهادار، نوعی اسناد مالی هستند که ارزش مالی دارند و در بازارهای مالی معامله می‌شوند. این اوراق شامل انواع مختلفی از مدارک مالی مانند سهام، اوراق قرضه، اوراق تجاری و اوراق مشتقه می‌باشند. این ابزارهای مالی نقش بسیار مهمی در اقتصاد جهانی دارند و برای سرمایه‌گذاری، معاملات مالی و مدیریت ریسک مورد استفاده قرار می‌گیرند.
از مزایای استفاده از اوراق بهادار می‌توان به تنوع و انعطاف‌پذیری، دسترسی به سرمایه، مدیریت ریسک، درآمدزایی، نقدینگی و افزایش شفافیت اشاره کرد. انواع مختلفی از بازارهای اوراق بهادار وجود دارند که بر اساس نوع دارایی‌هایی که در آنها معامله می‌شود، دسته‌بندی می‌شوند. این شامل بازار سهام، بازار بدهی، بازار ارز، بازار سرمایه و بازار سرمایه اولیه می‌شود.
برای انجام امور مالی و حسابداری می‌توانید از انواع نرم‌افزار حسابداری قیاس برای دقیق تر انجام دادن این امور استفاده کنید. برای خرید و دریافت مشاوره با کارشناسان ما تماس بگیرید.
